چرخه و کالسکه ژاردین (SGX:C07): یک سهام با چیپ آبی نادیده گرفته شده است؟

مانند Dairy Farm Group، Jardine Cycle and Carriage (SGX:C07) سهامی چند کیسه ای بود. این بدان معناست که اگر 1000 دلار از سهام آن را در طول IPO خریداری کرده باشید، ارزش آن در سال 2013 تقریباً 50،000 دلار خواهد بود. حتی در حال حاضر، سهام هنوز حدود 20 برابر از زمان عرضه اولیه خود افزایش یافته است.

علی رغم اینکه تکنیک های کنونی آن مجموعه معاملاتی را شکسته است، نمی توانم توجه نکنم که ممکن است مقداری قدرت اساسی در این سهام باقی مانده باشد که از فروش بیش از حد آن نتیجه گرفتم. Jardine C& C با تغییری 152 درصدی نسبت به سود اساسی خود در 1H2021 نسبت به 1H2020 ممکن است ما را شگفت زده کند.

پس بیایید امروز این شرکت قدرتمند چند کیسه ای را مرور کنیم.

Jardine C& C، یک تجارت بسیار متنوع

علیرغم نامش، بخش خودرو تنها یک چهارم از سود زیربنایی JC& C (JC& C) را تشکیل می دهد.

بخش عمده ای از سود اصلی JC& C از سایر بخش های متنوع مانند خدمات مالی، تجهیزات سنگین و معدن بدست می آید.

علاوه بر این، سنگاپور تنها 4 درصد از سود اساسی خود را به خود اختصاص می دهد. بنابراین، وضعیت کشور در طول کووید-19 بعید است که تأثیر مهمی بر قیمت سهام JC& C داشته باشد.

در اینجا برخی از شرکت هایی که زیر نظر JC & C قرار دارند آورده شده است: (برگرفته از ارائه نتایج نیم سال 2021)

ارزش گذاری JC& C

جالب اینجاست که JC& C مانند یک اسباب بازی فراموش شده در پشت اتاق بازی باقی مانده است، زیرا پس از جستجوی گسترده، به نظر می رسد هیچ هدف قیمتی توسط تحلیلگران برای شرکت تعیین نشده است.

قیمت هدف و پوشش تحلیلگر

حتی جدیدترین پوشش آن از CGS-CIMB در سال 2019 بازمی گردد، بنابراین به نظر می رسد که JC& C در حال حاضر در رادار همه نیست.

مبانی

از نظر ارزش گذاری با PE به عنوان اساسی ترین معیار، ما JC& C را در PE 12. 23 داریم که به نظر می رسد شرکتی بسیار کم ارزش است.

با این حال، من از سرمایه گذاران ارزشی می خواهم که احتیاط کنند زیرا یک دلیل قانع کننده وجود دارد که چرا فکر می کنم این ممکن است یک تله ارزش باشد.

چرا Jardine C& C می تواند یک تله ارزش باشد

یکی از دلایل احتمالی که یک شرکت برای مدت طولانی کم ارزش می ماند، فقدان کاتالیزور آن است. هر شرکتی برای رشد خود به کاتالیزورهایی نیاز دارد که می تواند به صورت مشارکت یا پتنت جدید، محصولات پیشرفت، کشف فناوری های جدید و غیره باشد.

با این حال، من نمی توانم هیچ کاتالیزوری را در افق JC& C ببینم و این ممکن است یکی از دلایل ادامه روند نزولی آن از زمان اوج خود در سال 2013 باشد.

علاوه بر این ، تأثیر COVID-19 بر JC& C هنوز هم بسیار نامشخص است ، به دلیل ماهیت متنوع تجارت خود.

این گروه همچنان در شرایط چالش برانگیز فعالیت می کند و عدم اطمینان در مورد مدت زمان بیماری همه گیر است. ما انتظار داریم که این شرایط برای مدتی ادامه یابد و خیلی زود است که پیش بینی کنیم تأثیر این همه گیر در عملکرد گروه در سال 2021 چه خواهد بود

چشم انداز رئیس - گزارش سالانه 2020.

2 دلیل که JC & C هنوز هم ارزش بررسی دارد

پرداخت سود سهام

در حالی که من سرمایه گذار سود سهام زیادی ندارم ، با وجود کاهش قیمت سهم آن ، متوجه پرداخت سود سهام مناسب از این شرکت شدم. در مقایسه با سایر تراشه های آبی در صنعت ، JC& C در حال حاضر در بین 10 مورد برتر قرار دارد و دارای سود سهام در سال 2021 در 3. 61 ٪ است.

افزایش سود

علاوه بر این ، ما شاهد JC & C گزارش 1H2021 شگفت انگیز هستیم که سود اساسی آن از زمان 1H2020 تقریباً 150 ٪ افزایش یافته است. اگر این نوع "عدم اطمینان" است که رئیس در آن به آن اشاره می کند ، به هر حال ، آن را ادامه دهید.

تجزیه و تحلیل فنی JC و C

همه سهام در مارس سال گذشته سقوط کرد ، اما JC& C سریع اولین سطح مقاومت خود را با 24 دلار تشکیل داد. پس از آن ، ما یک فنجان و الگوی دسته را دیدیم که به طور معمول نشانگر ادامه روند صعودی است.

متأسفانه ، قیمت ها نتوانستند از مقاومت 24 دلاری عبور کنند و ما اکنون شاهد روند مداوم نزولی هستیم که به وضوح از خط مقاومت کانال مشاهده می شود.

استنباط می کنم که در کوتاه مدت قدرت کمی وجود دارد ، زیرا RSI ارتباط روشنی بین وضعیت بیش از حد سهام و کاهش قیمت سهام آن را نشان می دهد. الگوهای نمودار در حال حاضر مشخص نیست.

از این رو ، برای سرمایه گذاران که به دنبال موقعیتی در JC& C هستند ، توصیه می کنم قبل از تصمیم گیری در مورد این کار ، منتظر تأیید بیشتر باشید.

چراغ راهنمایی که زرد نشان می دهد

در حالی که اصول JC & C به خوبی در حال نگه داشتن است و 1H2021 مثبت داشت ، به نظر نمی رسد که تکنیک های آن تراز شوند. با این حال ، به نظر می رسد که تا زمانی که محدودیت هایی برای حرکت در اقتصادهای عملیاتی آن وجود داشته باشد ، قیمت سهم آن همچنان خاموش خواهد بود.

از آنجایی که نمودارها هنوز حرکتی شدید را نشان نداده اند ، بهتر است قبل از ورود ، در حاشیه بمانید و منتظر تأیید بیشتر باشید.

من در زمان این نوشتار به چرخه و کالسکه جاردین واگذار نشده ام.