شاخص های بازار سهام [آنچه هستند ، انواع و مزایا]

درگیر شدن با بازار سهام می تواند به نظر برسد که یک پیگیری ارعاب کننده است. اما نکته اصلی یادگیری در مورد اصول بازار برای تصمیم گیری های تجاری آگاهانه است. شاخص های بازار سهام ابزارهای مفیدی برای درک بازار و شروع به عنوان یک سرمایه گذار هستند. در این مقاله به هر آنچه شما باید در مورد این شاخص ها بدانید ، می پردازد.

شاخص های بورس سهام چیست؟

این شاخص های متداول ابزارهای تجزیه و تحلیل کمی هستند که توسط تحلیلگران بازار برای تفسیر سهام یا وضعیت فعلی و روندهای آینده در بازار سهام استفاده می شود. آنها فرمول های ریاضی و نسبت هایی هستند که برای پیش بینی چگونگی حرکت بازار بر اساس الگوهای گذشته استفاده می شوند.

شاخص های بازار غالباً با شاخص های فنی اشتباه گرفته می شوند ، که هر دو بر اساس استفاده از فرمول آماری در مجموعه ای از نقاط داده برای نتیجه گیری در مورد حرکات بازار است.

اما در حالی که شاخص های بازار سهام زیر مجموعه ای از شاخص های فنی هستند ، آنها در درجه اول به جای تفسیر یک سهام خاص ، به تجزیه و تحلیل نقاط داده برای سهام های مختلف (اوراق بهادار) توجه می کنند. این به تحلیلگران کمک می کند تا به جای عملکرد یک سهام واحد ، بر اساس شرایط کلی بازار نتیجه گیری کنند.

در حالی که شاخص های بازار ممکن است نام و تفسیرهای خاص خود را داشته باشند ، آنها به طور معمول هنوز براساس شاخص ها مانند قیمت ، حجم ، حرکت و غیره بنا شده اند.

انواع شاخص های بورس سهام

قبل از در نظر گرفتن شاخص های فردی ، اولین بار برای درک انواع شاخص ها مفید است. معامله گران به طور معمول از شاخص های فردی برای نتیجه گیری در مورد روند ، حرکت ، حرکت ، نوسانات و حجم بازار استفاده می کنند. براساس این نتیجه گیری ها ، پیش بینی ها می تواند در مورد چگونگی توسعه بازار به پیشرفت بازار انجام شود.

روند

یک نشانگر روند سهام هم قدرت و هم جهت (بالا/پایین) یک روند را اندازه گیری می کند. یک نشانگر روند به طور معمول از نوعی قیمت متوسط برای ایجاد یک پایه استفاده می کند. روندی که از ابتدا بالا می رود صعودی است ، در حالی که یک روند در حال حرکت به پایین است. میانگین های متحرک رایج ترین شاخص روند استفاده شده برای تعیین سطح پشتیبانی و مقاومت برای یک حرکت بازار است.

تکانه

حرکت به تعیین نرخ تغییر قیمت شاخص مالی کمک می کند. این یک محاسبه ساده است که به موجب آن شما قیمت بسته شدن فعلی را از قیمت بسته شدن تعداد مشخصی از دوره های قبل کسر می کنید. سپس می توانید یک نمودار را با استفاده از این مقادیر ترسیم کنید تا تغییر حرکت در طول زمان مشخص شود. تحلیلگران بازار به طور معمول از دوره های 10 روزه برای محاسبه حرکت در شاخص هایی مانند S& P 500 استفاده می کنند.

نوسان

این شاخص های سهام به تغییر در قیمت بازار در یک دوره مشخص می پردازند تا به معامله گران کمک کند تا نقاطی را که بازار ممکن است جهت را تغییر دهد ، تشخیص دهند. شاخص های نوسانات به طور معمول بر اساس تفاوت در بالاترین و پایین ترین قیمت های تاریخی است. هرچه بازار بی ثبات تر باشد ، غیرقابل پیش بینی و خطر بیشتر است. اما همچنین می تواند نکات احتمالی را برای تغییرات/اصلاحات قیمت نشان دهد.

جلد

از حجم برای اندازه گیری قدرت یک روند بر اساس فعالیت بازار اساسی استفاده می شود. به طور کلی از روش متوسط یا صاف کردن حجم خام استفاده می کند. پول بیشتری که در هر زمان معینی در داخل و خارج از آن جریان می یابد ، معمولاً منجر به حرکات اساسی تر می شود. بنابراین ، تأیید جهت یک روند یا پایداری آن مفید است ، اما می تواند برای شناسایی تاپ ها و پایین ها به دلیل اشباع بازار و اصلاحات ورودی نیز استفاده شود.

محبوب ترین شاخص های بازار سهام

برای شروع پیش بینی های آگاهانه در مورد یک بازار ، باید مهمترین شاخص های سهام را بدانید.

وسعت بازار

شاخص های وسعت بازار ، روند نسبی بازار کلی را بر اساس تعداد اوراق بهادار در حال افزایش در مقابل تعداد زیادی از اوراق بهادار ، تجزیه و تحلیل می کنند. اگر سهام/اوراق بهادار بیشتر مسیر صعودی داشته باشد ، وسعت کلی بازار مثبت است و می توان گفت که بازار در حال اجرا است. اگر اکثر سهام/اوراق بهادار رو به کاهش باشد ، وسعت بازار منفی و نزولی است.

خط Advance-Decline یکی از شاخص های پیشرو در بورس سهام برای وسعت بازار است. اگر فقط چند اوراق بهادار غالب در حال پیشرفت باشد ، اما بیشتر اوراق بهادار کوچکتر رو به کاهش است ، وسعت بازار هنوز هم منفی است. این به معامله گران این امکان را می دهد تا ببینند که آیا فقط چند اوراق بهادار کل شاخص را بالا می برند یا اینکه احساسات و عملکرد کلی بازار واقعاً مثبت است.

احساسات

این شاخص های سهام برای کمک به تحلیلگران در تعیین روحیه کلی بازار است. این شاخص ها در ساده ترین شکل خود به تعیین اینکه آیا احساسات کلی بازار احتمالاً خوش بین (صعودی) یا بدبین (نزولی) است ، کمک می کند. این کمک می کند تا نشان دهد که آیا بازار احتمالاً با روند به سمت بالا یا پایین ادامه خواهد یافت یا اینکه آیا معکوس قریب الوقوع است یا خیر.

قیمت و حجم دو شاخص اصلی احساسات بازار است. بسیاری از حجم معاملات (مثبت یا منفی) نشان می دهد که بازار چقدر در پشت یک روند معین قرار دارد.

شاخص شاخص نوسانات CBOE (VIX) اغلب به عنوان "شاخص ترس" دیده می شود زیرا وقتی سرمایه گذاران مقدار قابل توجهی از گزینه های قرار داده شده را خریداری می کنند - با این عقیده که سهام زیرین سقوط خواهد کرد.

خط مقدم

نشانگر پیشبرد (A/D) معمولاً برای تعیین وسعت بازار استفاده می شود. این یک نشانگر ساده است که سهام پیش رو در برابر تعداد سهام رو به کاهش را ترسیم می کند. این شاخص تجمعی است ، با یک عدد مثبت به شماره قبلی اضافه می شود ، یا اگر تعداد منفی باشد ، از شماره قبلی کم می شود.

اگر اوراق بهادار/شاخص های اصلی در حالی که خط A/D در حال افزایش است تجمع کنید ، به تحلیلگران سیگنال های سهام ارائه می دهد که بازار به شدت در حال بازگشت است. اما اگر اوراق بهادار/شاخص های قابل توجهی در حال افزایش باشد ، و خط A/D مسطح یا رو به کاهش است ، نشان می دهد که بازار ممکن است نزدیک به پایان تجمع خود باشد.

میانگین حرکت

میانگین حرکت یک شاخص فنی است که نشان دهنده میانگین قیمت یک ابزار تجاری خاص در طی یک دوره مشخص است. به عنوان مثال ، شما می توانید یک میانگین متحرک 10 روزه ، 50 روزه یا 200 روزه داشته باشید که نشان دهنده تغییر در میانگین قیمت بسته شدن سهام بر اساس این بازه های زمانی است.

سرمایه گذاران از میانگین های متحرک برای صاف کردن نوسانات قیمت روزانه عادی استفاده می کنند و به روند پیگیری کمک می کنند. دو نوع اصلی از میانگین های متحرک وجود دارد:

میانگین حرکت ساده (SMA)

این میانگین متحرک است که در بالا توضیح داده شده است. شما میانگین قیمت ابزار مالی را اضافه می کنید و سپس بر اساس تعداد قیمت های اضافه شده به هم تقسیم می شوید.

میانگین متحرک نمایی (EMA)

EMA وزن بیشتری را برای جدیدترین قیمت های پایانی به نفع اطلاعات جدیدتر اعمال می کند. ابتدا باید SMA را محاسبه کنید ، سپس ضرب برای وزن گیری EMA در مدت زمان معین ، و سپس از این فاکتور صاف کننده همراه با EMA قبلی استفاده کنید تا نتیجه را بدست آورید.

شاخص قدرت نسبی (RSI)

شاخص قدرت نسبی یک شاخص بازار سهام حرکت است که برای اندازه گیری میزان تغییرات قیمت اخیر استفاده می شود تا ارزیابی کند که قیمت سهام یا یک ابزار مالی نشان می دهد که این بیش از حد/بیش از حد است.

یک نشانگر RSI از مقیاس 0 - 100 استفاده می کند. آستانه های بیش از حد به 0 نزدیکتر هستند ، در حالی که آستانه های Overbough به 1 نزدیکتر هستند. این شاخص به خودی خود بین این دو افراط نوسان می کند. بنابراین ، RSI به تعیین نوسانات بالقوه قیمت یا عقب نشینی کمک می کند.

به عنوان مثال ، 70 ٪ آستانه معمولی بیش از حد برای سهام است ، در حالی که 30 ٪ آستانه فراتر از حد است. هنگامی که شاخص بالاتر از 70 ٪ می شود ، نشان می دهد که سهام از نظر متوسط خرید متوسط بیشتر تجربه می کند و ممکن است تصحیح در افق باشد.

حرکت میانگین واگرایی همگرایی (MACD)

MACD یک نشانگر سهام Momentum Trending است که رابطه بین دو میانگین متحرک قیمت یک امنیت را نشان می دهد. فرمول استاندارد برای MACD این است که به سادگی 26 دوره EMA (که به آن "خط سیگنال" نیز گفته می شود) را از 12 دوره EMA تفریق کنید.

هنگامی که به عنوان یک شاخص استفاده می شود ، دو خط با هم ترسیم می شوند-یکی برای EMA 12 دوره و دیگری برای EMA 26 دوره. معامله گران معمولاً به دنبال نقاطی هستند که دو خط از آن عبور می کنند تا یک روند به سمت بالا یا پایین را نشان دهند. به عنوان مثال ، اگر EMA 12 دوره بالاتر از EMA 26 دوره عبور کند ، این یک روند مثبت است ، در حالی که اگر EMA 12 دوره از زیر EMA 26 دوره عبور کند ، منفی است.

یک خط EMA 9 روزه نیز اغلب با خط MACD ترسیم می شود تا سهام را به فروش برساند. MACD همچنین اغلب با RSI یا هیستوگرام استفاده می شود که فاصله بین MACD و خط سیگنال آن را نمودار می کند.

حجم متعادل (OBV)

این شاخص مبتنی بر حرکت از جریان حجم برای پیش بینی تغییرات احتمالی در قیمت بازار استفاده می کند. هنگامی که حجم به شدت بدون حرکت در قیمت افزایش می یابد ، این نشانه ای است که قیمت به زودی افزایش می یابد یا به شدت کاهش می یابد. از مفهوم نشان دادن افزایش حجم به عنوان فشار یا ایجاد تنش تا نقطه شکستن استفاده می کند.

Obv بر اساس حجم مثبت یا منفی تجمعی است. نحوه محاسبه آن بستگی به رابطه بین قیمت فعلی و قبلی دارد:

• اگر جریان فعلی از Obv قبلی بیشتر باشد ، آن دو را با هم اضافه می کنید.
• اگر قیمت بسته شدن فعلی از گذشته پایین تر باشد ، پس از آن OBR فعلی را از قیمت قبلی کم می کنید.
• اگر OBS های فعلی و قبلی یکسان باشند ، بدون تغییر باقی می ماند.

غذای اصلی

مزایای شاخص های بازار سهام

در حالی که شاخص های بازار یک روش ضد گلوله برای موفقیت به عنوان یک سرمایه گذار یا معامله گر نیستند ، مطمئناً آنها به درک روندهایی که حرکات بازار را هدایت می کند ، کمک می کنند. علاوه بر این ، چندین مزیت در یادگیری استفاده از شاخص ها ، به ویژه برای سرمایه گذاران جدید وجود دارد.

• شاخص ها نشان می دهد که آیا یک بازار در حال حرکت به سمت بالا یا پایین است و قدرت یا حرکت مربوط به این حرکات است.
• شاخص های روند رو به بالا یا رو به پایین می توانند به تنهایی گمراه کننده باشند. شاخص ها می توانند به پیرس از نمای کمک کنند تا ببینند آیا این حرکات با شرایط اساسی مانند حجم ، شاخص های A/D و غیره پایدار است.
• شاخص ها-به ویژه موارد مبتنی بر حرکت-می توانند به شناسایی نقاطی که بازار احتمالاً معکوس یا تصحیح می شود ، کمک کنند. این نکات مهم است که همه چیز را می توان برنده یا از دست داد.
• خطوط روند یا میانگین های متحرک می توانند به صاف کردن نوسانات غالباً تغییرات روزمره در قیمت های بسته شدن کمک کنند. این یک دیدگاه طولانی مدت واضح تر از حرکات یک ابزار مالی به شما می دهد.
• از شاخص های فنی برای سهام می توان در ترکیب استفاده کرد تا پیش بینی های آگاهانه تر و دقیق تری انجام شود. به عنوان مثال ، از شاخص های روند اغلب برای فراهم کردن زمینه جهت دار به شاخص های حرکت برای تعیین جهت و قدرت استفاده می شود.

نتیجه

اگر می خواهید به عنوان یک سرمایه گذار یا معامله گر در بورس سهام شرکت کنید ، یادگیری در مورد شاخص های بورس سهام یکی از بهترین راه های شروع است. نه تنها درک این شاخص ها به شما کمک می کند تا درک کنید که چگونه بازار حرکت می کند و چگونه روندها شکل می گیرند ، بلکه به شما در شروع تصمیم گیری های تجاری آگاهانه در مورد نحوه سرمایه گذاری پول خود نیز کمک می کند. ممکن است در ابتدا مرعوب کننده به نظر برسد ، اما برای مطالعه و تمرین زمان لازم است.

پرسش

شاخص های بازار سهام چه اندازه گیری می کنند؟

شاخص ها عوامل مختلفی را که بر نحوه حرکت بازارها تأثیر می گذارد ، اندازه گیری می کنند. آنها معمولاً برای تعیین نقاط داده خاص که می توانند برای پیش بینی در مورد حرکات یا روندهای آینده استفاده شوند ، به داده های گذشته تکیه می کنند. شاخص ها به نتیجه گیری بر اساس روندهای ، حرکت ، حجم و نوسانات یک ابزار مالی کمک می کنند.

چگونه بازار سهام را تماشا کنیم؟

برای دیدن قیمت سهام آن می توانید یک فهرست یا سهام خاص مانند S& P 500 یا Tesla ، Inc. را گوگل کنید. راه دیگر ایجاد یک حساب کاربری رایگان با یک بستر تجاری یا کارگزار است که نمودارها و شاخص های بازار را در اختیار شما قرار می دهد.

آیا بازار سهام شاخص خوبی از اقتصاد است؟

بله ، اگر در مورد کوتاه و میان مدت صحبت کنید. اما بستگی به این دارد که آیا برآورد درآمد دقیق یا تورم/نادرست است. شاخص های بازار سهام می توانند به تعیین اقتصاد رو به بالا یا نزولی کمک کنند زیرا می توانند نشان دهند که آیا فعالیت اقتصادی بالا یا پایین است.

منابع

توسط Ace Bagtas

من بعد از کار برای یک شرکت بازاریابی دیجیتال که متخصص در سرمایه گذاری و تجارت سهام ، فارکس و غیره است ، چیزهای زیادی آموختمبشر